-
61 arbitrage pricing theory
арбитражная теория оценивания
Альтернативный модели САРМ (см. Модель ценообразования капитальных активов, САРМ) способ оценки активов, используемый при оптимизации инвестиционного портфеля (портфеля ценных бумаг компании). Это однофакторная или многофакторная модель, предполагающая оценивание некоторого числа различимых факторов риска (например, риски, связанные с нормой процента и темпами инфляции). Арбитражная теория исходит из того, что на рынке, где действуют рациональные инвесторы, не может долго сохраняться арбитражная ситуация, при которой возможно получение безрисковой прибыли на спекуляции с активами (напр., одновременная покупка какого-то актива по одной цене и продажа по другой). АРТ используется, в частности, в качестве одного из способов обоснования требуемого уровня доходности на собственный капитал при оценке эффективности инвестиционных проектов.
[ http://slovar-lopatnikov.ru/]Тематики
EN
Англо-русский словарь нормативно-технической терминологии > arbitrage pricing theory
См. также в других словарях:
Модели ценообразования опционов на базе кривой доходности — модели, включающие различные допущения колебаний кривой доходности, в том числе модель Блэка Дермана Тоя. По английски: Yield curve option pricing models Синонимы: Модели безарбитражного опционного ценообразования Синонимы английские: Arbitrage… … Финансовый словарь
Модели ценообразования опционов — Модели ценообразования опционов, исключающие арбитраж модели определения стоимости опциона посредством кривой доходности. По английски: Arbitrage free option pricing models Синонимы: исключающие арбитраж См. также: Модели ценообразования опционов … Финансовый словарь
Модели опционного ценообразования на базе кривой доходности — Модели, включающие различные допущения колебаний кривой доходности. Например, модель Блэка Дермана Тоя. Также называются моделями безарбитражного опционного ценообразования (arbitrage freeoption pricingmodels) … Инвестиционный словарь
Модели (в экономике) — Модели в экономике используются начиная с 18 в. В «Экономических таблицах» Ф. Кенэ, которые К. Маркс назвал идеей «...бесспорно самой гениальной из всех, какие только выдвинула до сего времени политическая экономия» (Маркс К. и Энгельс Ф., Соч.,… … Большая советская энциклопедия
Модели — I Модели в биологии применяются для моделирования (См. Моделирование) биологических структур, функций и процессов на разных уровнях организации живого: молекулярном, субклеточном, клеточном, органно системном, организменном и популяционно … Большая советская энциклопедия
модели маркетинга — 1) Форма качественного и количественного описания, представления поведения субъектов маркетинговой системы в процессе их взаимодействия по поводу создания и воспроизводства спроса на товары и услуги с целью получения или роста прибыли; 2)… … Терминологический словарь маркетинга
Модель ценообразования опциона Блэка-Шоулза — модель назначения цены опциона колл, основанная на арбитражных аргументах. Согласно модели Блэка Шоулза премия опциона колл европейского стиля находится в прямой зависимости от цены базисного актива, волатильности, оставшегося срока до истечения… … Финансовый словарь
Биноминальная модель ценообразования опциона — модель назначения цены опциона, подразумевающая, что активы, лежащие в основе опциона, могут принимать только два возможных (дискретных) значения стоимости в следующем периоде времени для каждого значения стоимости, которое они могли принимать в… … Финансовый словарь
Модель ценообразования опциона Гармена-Кольхагена — популярная модель ценообразования валютных опционов. По английски: Garmen Kohlhagen option pricing model См. также: Модели ценообразования опционов Финансовый словарь Финам … Финансовый словарь
ТЕОРИЯ ЦЕНООБРАЗОВАНИЯ — (англ. pricing theory) – обобщение закономерностей, методологии, развития и практики ценообразования. Цена – категория товарно ден. отношений, поэтому Т.ц. изменяется и совершенствуется в соответствии с их эволюцией. Объективные закономерности… … Финансово-кредитный энциклопедический словарь
МОДЕЛЬ ЦЕНООБРАЗОВАНИЯ КАПИТАЛЬНЫХ АКТИВОВ — (capital asset pricing model, САРМ) Согласно такой модели в диверсифицированном портфеле инвестиций оценка стоимости той или иной ценной бумаги определяется не только ее собственной доходностью, но и ее влиянием на степень риска всего портфеля.… … Экономический словарь
